Посмотрите на “Детский мир” в долгую

Подписчик прислал вопрос по акциям «Детского мира» — стоит ли их покупать прямо сейчас?

Забегу вперед и скажу — стоит, у меня в портфеле они есть.

Что мне нравится в этой компании:

1. Лидеры в формате детского ритейла. Можно даже сказать, что монополисты.
2. Выручка растет каждый год и хорошими темпами: 45 → 60 → 79 → 97 → 110 млрд. руб.
3. Вместе с выручкой растет и чистая прибыль: 1,69 → 2,19 → 3,82 → 5,50 → 7,23 млрд. руб. Причем чистая прибыль растет быстрее выручки. То есть они оптимизируют свою работу и расходы
4. Дивиденды платят 2 раза в год: летом и зимой. Сейчас доходность 9,9% в год. Не каждый банк способен предложить такие условия на депозите. 
5. До 2022 года стоит план открыть еще 300 новых точек, сейчас их 743 — это рост +40%, что хорошо скажется на выручке и чистой прибыли, следовательно вырастут дивиденды и стоимости акций

Вижу “Детский мир” как компанию с хорошим темпом роста и шикарными дивидендами.

Ложка дегтя в бочку с медом

С 2018 года ходят разговоры о том, что АФК Система (основной акционер) хочет продать свои акции. Это может быть как плюсом, так и минусом — неизвестно кто будет новым владельцем и как он поступит с компанией. 

Может положительно повлиять на работу и увеличить все финансовые показатели, а может загубить перспективный бизнес.

Разговоры о продаже ходят, но конкретики нет. Может и не будет продажи

Как итог

Считаю, это одна из самых привлекательных компаний на российском рынке в сегменте продажи товаров. Я покупал их в портфель 2 месяца назад по цене 87,97 рублей за штуку. Сейчас они стоит 90,96.

Буду спокойно получать хорошие дивиденды и ждать роста бизнеса.